Cara membeli saham di Indonesia 2022 - Panduan singkat

Jika Anda baru mengenal dunia investasi, panduan ini akan memberitahu Anda apa yang perlu Anda ketahui tentang membeli saham. Tidak hanya bagaimana cara membelinya, tetapi juga mengapa Anda mungkin memerlukannya. Dan jika Anda adalah pedagang aset keuangan yang lebih berpengalaman (seperti cryptocurrency), Anda dapat menggunakan panduan ini sebagai kursus singkat untuk berinvestasi dalam ekuitas.

Ada banyak hal yang harus dipelajari tentang membeli saham dari perspektif teoretis, dan ketika Anda beralih dari teori ke praktik, Anda harus menemukan pialang saham yang tepat untuk Anda. Meskipun banyak pialang menawarkan layanan yang hampir sama, beberapa perbedaan mungkin membuat satu pialang lebih menarik daripada yang lain. Mari kita lihat beberapa perbedaan tersebut.

1. Regulasi

Serupa seperti Anda tidak akan mempercayai bank yang tidak diatur oleh regulator keuangan negara, hal yang sama juga berlaku pada pialang saham Anda. 

2. Biaya, Komisi, dan Tagihan

Berinvestasi dalam saham membutuhkan biaya. Ada beberapa biaya, komisi, dan biaya yang dapat memakan hasil investasi Anda:

• Biaya per transaksi yang dapat bervariasi antara 0 dan 400ribu (biasanya untuk transaksi telepon) yang diterapkan oleh pialang untuk setiap pembelian saham yang Anda lakukan. Beberapa pialang mengenakan biaya yang lebih rendah saat Anda melakukan lebih banyak perdagangan, tetapi pedagang jangka panjang tidak perlu terlalu khawatir tentang biaya transaksi asalkan tidak terlalu tinggi.
• Biaya dana investasi hingga 1% biasanya akan dibebankan oleh pengelola dana jika Anda membeli dana saham daripada saham individu melalui pialang.
• Meskipun tidak semua pialang Inggris, namun beberapa platform investasi internasional membebankan biaya penarikan untuk mendapatkan uang Anda kembali, meskipun ini mungkin bergantung pada mekanisme dan mata uang yang Anda pilih saat menarik uang Anda.

Daftar yang tidak begitu lengkap ini akan menunjukkan jenis biaya yang mungkin dikenakan oleh pialang Anda. Dan triknya bagi Anda, tentu saja adalah meminimalkannya sebanyak mungkin. Di sisi lain, ini mengingatkan Anda bahwa "tidak ada yang namanya makan siang gratis", karena perusahaan yang mengklaim bahwa tak ada sama sekali komisi perlu menghasilkan uang dengan cara lain. Salah satu caranya adalah dengan menerapkan tawaran permintaan spread yang lebih luas, yaitu selisih antara harga yang Anda bayarkan saat membeli saham dan harga yang Anda dapatkan saat Anda menjualnya kembali ke pialang.

3. Metode Pembayaran

Sebagian besar pialang mengizinkan Anda untuk menyetor uang tunai untuk diinvestasikan melalui kartu kredit/debit atau transfer bank. Metode kartu kredit/debit biasanya hanya memerlukan waktu beberapa menit sedangkan transfer bank membutuhkan waktu dua jam hingga tiga hari untuk tiba di akun Anda. Beberapa pialang juga mengizinkan Anda menyetor uang tunai melalui metode nyaman lainnya seperti PayPal.

Metode yang sama pun biasanya tersedia untuk penarikan tetapi sebagian besar pialang ingin Anda mengonfirmasi bahwa Anda adalah pemilik kartu debit atau rekening bank sebelum mereka mengirim uang kembali ke sana. Mereka mungkin meminta Anda untuk mengirimkan atau mengunggah laporan mutasi bank yang menunjukkan setoran awal Anda.

Saat menyetor atau menarik uang tunai dalam mata uang lain, Anda harus mengetahui nilai tukar dan biaya konversi mata uang.

4. Berapa Banyak Jenis Saham Yang Tersedia?

Tidak semua pialang saham dan platform perdagangan menawarkan semua saham. Misalnya, beberapa platform terbatas menawarkan saham "blue chip" yang terkemuka seperti yang terdaftar di indeks FTSE 100 tetapi bukan saham berkapitalisasi kecil seperti yang diperdagangkan di pasar investasi alternatif (AIM) Inggris.

Pilihan Anda untuk membeli saham biasanya juga dibatasi oleh jenis akun yang Anda miliki. Misalnya, stocks and shares ISA atau SIPP mungkin membatasi Anda untuk berinvestasi di perusahaan Inggris.

Pastikan pialang pilihan Anda mengizinkan Anda untuk membeli saham yang Anda inginkan sebelum Anda mendaftar.

Sebelum membeli saham pertama Anda, Anda harus terbiasa dengan dasar-dasar tentang saham, pasar saham, kepemilikan saham, dan pergerakan harga saham.

Apa Itu Saham?

Saham juga disebut sebagai efek atau ekuitas. Secara sederhana, saham adalah perusahaan yang pernah Anda dengar (atau beberapa yang belum) seperti Tesla, BP, dan AB Dynamics. Saham adalah salah satu "kelas aset" yang dapat Anda investasikan, di samping kelas aset lainnya seperti komoditas seperti emas dan minyak.

Bagaimana Pasar Saham Bekerja?

Pasar saham bertindak seperti pasar lainnya dalam arti bahwa itu adalah tempat untuk membeli atau menjual barang. Dalam hal ini, barang-barang tersebut merupakan bagian dari saham perusahaan.

Sama seperti beberapa pasar di kota, negara, dan benua Anda, ada beberapa pasar saham di Inggris Raya, AS, dan di seluruh dunia. Beberapa pasar saham yang mungkin pernah Anda dengar adalah London Stock Exchange (LSE), New York Stock Exchange (NYSE), dan Nasdaq.

Kemudian, di balik selimut, “pembuat pasar” memastikan bahwa hampir selalu ada saham yang tersedia untuk Anda beli dan hampir selalu ada orang untuk menjual saham Anda, sehingga pembeli dan penjual tidak harus dicocokkan untuk setiap perdagangan tunggal. Sederhananya, mereka menyediakan likuiditas di pasar.

Perhatikan bahwa ada perbedaan antara indeks saham dan pasar saham. Indeks FTSE 100 bukanlah pasar saham, namun ini adalah daftar 100 perusahaan teratas yang diperdagangkan di London Stock Exchange. Dow Jones bukanlah pasar saham, ini adalah daftar 30 perusahaan teratas yang diperdagangkan melalui bursa saham AS. Beberapa pialang saham dan platform perdagangan membuat segalanya sedikit membingungkan dengan merujuk pada FTSE 100, Dow Jones, dan indeks saham lainnya sebagai "pasar" yang dapat Anda perdagangkan.

Baca panduan lengkap kami tentang cara kerja pasar saham.

Apa Artinya Memiliki Saham?

Saat Anda membeli saham, Anda membeli sebagian kepemilikan perusahaan seperti Apple atau BP, yang berarti Anda berhak atas bagian keuntungan perusahaan itu dalam bentuk dividen (jika ada yang diumumkan dan dibayarkan) serta berhak untuk mendapatkan keuntungan dari setiap apresiasi harga saham. Sebaliknya, berinvestasi dalam jenis aset lain seperti komoditas (misalnya, emas atau minyak) hanya memungkinkan Anda mendapatkan keuntungan dari apresiasi harga karena tidak ada “keuntungan” yang harus dibayarkan.

Menjadi pemegang saham juga secara teoritis memberi Anda hak atas fasilitas tertentu, seperti buku diskon dari penerbit Bloomsbury dan kemampuan untuk memberikan suara di rapat perusahaan, tetapi ini tergantung pada jenis saham yang Anda pegang. Sebagai investor ritel, Anda akan memegang saham biasa daripada saham istimewa, yang berarti Anda lebih rendah dalam hal pembayaran dividen atau mengklaim aset perusahaan jika terjadi kebangkrutan.

Apa yang Menggerakkan Harga Saham Perusahaan?

Secara teori, harga saham (yaitu, harga saham secara nyata) adalah ukuran nilai intrinsik perusahaan. Oleh karena itu, harga saham perusahaan akan naik jika menghasilkan keuntungan lebih tinggi sambil menjual lebih banyak produk dan layanan.

Dalam praktiknya, harga saham juga memiliki komponen spekulatif yang tergantung pada seberapa populer saham tersebut di kalangan investor yang berpikir harga akan naik dan mereka dapat dengan mudah menjual sahamnya kepada “orang yang lebih bodoh” di masa depan.

Dari hari ke hari, harga saham dapat digerakkan oleh berita (misalnya, produk baru atau pengumuman keuntungan), peristiwa dunia (misalnya, pecahnya perang), nilai tukar mata uang, dan faktor teknis seperti pedagang melihat pola di grafik harga pasar yang mereka yakini menandakan pergerakan harga yang besar.

Waspadalah bahwa harga saham tidak selalu bergerak ke arah yang intuitif. Misalnya, jika sebuah perusahaan mengumumkan pendapatan kuartalan yang lebih tinggi, harga sahamnya mungkin secara berlawanan tetap datar atau bahkan jatuh daripada naik, karena pelaku pasar telah "menghargai" tingkat pendapatan yang diharapkan. Dalam hal ini, pendapatan harus lebih baik dari yang diharapkan untuk mengirim harga saham menjadi lebih tinggi.

Apa yang Harus Anda Pertimbangkan Sebelum Membeli Saham?

Ada beberapa hal yang perlu Anda pertimbangkan sebelum membeli saham. Berikut adalah ceklis yang berguna untuk memastikan Anda telah memikirkan hal-hal penting:

• Tentukan tujuan Anda sehingga Anda tahu untuk apa Anda berinvestasi (misalnya, untuk pensiun atau hanya untuk bersenang-senang) dan seberapa banyak Anda mampu berinvestasi sekarang atau secara teratur tanpa mempengaruhi standar hidup Anda.
• Tentukan hasrat risiko Anda agar sesuai dengan tujuan Anda, karena menabung untuk masa pensiun jauh lebih serius daripada bermain di pasar untuk bersenang-senang. Jika Anda kehilangan semua uang Anda yang diinvestasikan dalam "saham receh" yang berisiko, apakah itu akan membuat Anda jatuh miskin sebagai pensiunan atau hanya membuat kemunduran keuangan sementara?.
• Fokus pada jangka panjang (setidaknya 5 tahun mendatang) adalah ide yang baik ketika berinvestasi di saham karena meskipun pasar jatuh dan terpuruk sesekali, pasar saham sejauh ini selalu bangkit kembali pada akhirnya.
• Diversifikasi portofolio Anda untuk lebih melindungi investasi Anda. Bahkan jika pasar secara keseluruhan selalu bangkit kembali, memang tiap-tiap pasti berisiko bangkrut, jadi sebarkan risiko Anda ke beberapa saham di sektor yang berbeda.
• Hanya berinvestasi dalam bisnis yang Anda pahami dari sudut pandang fundamental (lihat poin berikutnya), teknis grafik harga, atau konsumen (Anda menyukai produk perusahaan). Lakukan riset sebelum merogoh isi dompet Anda!.
• Pelajari metrik dan konsep dasar untuk mengevaluasi saham seperti rasio harga pendapatan, hasil dividen, dan “fundamental” perusahaan lainnya.
• Pertimbangkan investasi robo atau perdagangan salinan, yang berarti replikasi otomatis dari keuntungan perdagangan seseorang yang berpengalaman ke dalam portfolio Anda.

Selain memahami cara membeli saham, Anda perlu mengetahui mengapa Anda harus membeli saham. Berikut adalah beberapa hal yang membuat investasi saham menjadi ide yang bagus.

Mengalahkan Inflasi

Investasi saham sering digambarkan sebagai lindung nilai terhadap inflasi, tetapi apa sebenarnya artinya ini?

Inflasi dapat didefinisikan sebagai penurunan daya beli per unit uang, yang berarti bahwa harga sebagian besar barang dan jasa nilainya akan naik dari waktu ke waktu. Ketika Anda menyimpan uang di rekening bank, daya beli uang itu akan berkurang seiring berjalannya waktu kecuali jika tingkat bunga di rekening tersebut lebih besar daripada tingkat inflasi negara tersebut. Efek erosif inflasi bahkan bisa lebih buruk jika Anda hanya meletakkan uang Anda di bawah kasur Anda dan tidak mendapatkan bunga apa pun.

Secara teori, saham adalah lindung nilai yang baik terhadap inflasi karena membeli saham memberi Anda bagian dari pendapatan perusahaan dan pendapatan tersebut semestinya mengikuti harga konsumen. Dengan kata lain, saat harga naik, perusahaan tempat Anda berinvestasi akan menghasilkan lebih banyak uang dengan menjual produk dan layanan mereka.

Dalam grafik ini, garis merah menunjukkan penurunan daya beli sebesar 20 juta rupiah jika inflasi berada pada tingkat target tipikal 2%. Garis biru menunjukkan bagaimana Anda setidaknya memiliki investasi saham 20 juta rupiah untuk mengalahkan inflasi jika tidak meningkatkan nilainya.

Bunga Majemuk

Ketika bunga dibayarkan ke rekening deposito bank Anda, bunga itu sendiri menghasilkan lebih banyak bunga di tahun-tahun mendatang selama Anda tidak menariknya. Ini disebut “compounding” atau penggabungan dan itulah yang digambarkan Albert Einstein sebagai "keajaiban dunia kedelapan".

Bagan ini menunjukkan aksi majemuk: yaitu perbedaan antara bunga majemuk (jika Anda meninggalkan bunga di rekening Anda) dan bunga sederhana (jika Anda meletakkan pembayaran bunga di bawah kasur Anda).

Berita buruknya adalah saham tidak membayar bunga. Kabar baiknya adalah sebagian besar dari mereka membayar dividen, yang dapat Anda anggap sebagai hal serupa. Anda bisa mendapatkan keuntungan dari compounding jika Anda menginvestasikan kembali dividen Anda dalam saham yang sama atau berbeda ketimbang menariknya.

Pendapatan pasif

Mencapai bunga majemuk dengan menginvestasikan kembali dividen adalah contoh dari "pendapatan pasif", yaitu uang yang Anda terima karena tidak melakukan apa-apa selain memilih saham yang tepat untuk dibeli. Ini berarti, Anda tidak perlu keluar untuk mendapatkan upah untuk setiap jam Anda bekerja atau setiap bagian yang Anda hasilkan adalah sesuatu yang didambakan banyak orang, dan itu mungkin diwujudkan (meski tidak mudah) melalui investasi saham. Ini juga tidak dibatasi oleh jumlah jam Anda dapat bekerja atau jumlah barang yang dapat Anda hasilkan per jam, sehingga bersifat skalabilitas saat Anda membeli lebih banyak stok.

Perhatikan bahwa kita membicarakan tentang mengamankan pendapatan pasif dari investasi jangka panjang dengan dividen yang diinvestasikan kembali. Perdagangan harian tidak dihitung sebagai pendapatan pasif karena Anda harus melakukannya secara aktif untuk menghasilkan banyak keuntungan kecil setiap hari berdagang.

Ada dua cara untuk menghasilkan uang dari saham yaitu keuntungan dalam bentuk uang atau capital gain dari apresiasi harga saham, dan dari bagian keuntungan perusahaan yang dibayarkan kepada Anda sebagai dividen. Mari kita simak keduanya di bawah ini

1. Capital Gain

Capital gain atau dalam bentuk uang adalah uang yang Anda hasilkan saat Anda menjual saham dengan harga yang lebih tinggi dari yang Anda membelinya karena harga sahamnya telah naik sementara Anda memilikinya. Ini adalah satu-satunya cara bagi pedagang jangka pendek untuk menghasilkan uang dari saham, dan investor jangka panjang dapat menghasilkan lebih banyak uang dengan mempertahankan apresiasi harga saham yang lebih besar.

Jika Anda telah membeli saham Tesla pada Desember 2019 dan kemudian menjual saham Anda pada Januari 2022, Anda akan memperoleh keuntungan modal. Namun, Anda tidak mendapatkan keuntungan modal dari apresiasi harga sampai Anda benar-benar menjual saham Anda.

Saat Anda mendapatkan keuntungan modal, Anda biasanya harus memberi tahu otoritas pajak tentang hal itu sehingga Anda dapat membayar pajak keuntungan modal. Namun, investor Inggris dapat menghindarinya (bukan menghindar dalam arti harfiah) membayar pajak capital gain ke Her Majesty's Revenue and Customs (HMRC) dengan mengadakan investasi saham di Stocks and Shares ISA atau Self-Invested Personal Pension (SIPP).

Beberapa investor bahkan mengadakan investasi saham jangka panjang dalam bentuk taruhan spread, yang tergolong transaksi perjudian, sehingga tidak dikenakan pajak capital gain. Namun, opsi ini hanya dapat dilakukan oleh investor tingkat lanjut yang telah belajar tentang bahaya leverage.

2. Dividen

Investasi saham membayar dividen, baik secara metafora maupun secara harfiah.

Perusahaan biasanya membayar bagian dari keuntungan mereka dua kali setahun sebagai dividen. Tetapi beberapa perusahaan tidak melakukannya karena mereka tidak cukup matang untuk memiliki laba yang dapat diprediksi dan mereka memilih untuk mempertahankan laba apa pun untuk mendanai pertumbuhan di masa depan.

Jika perusahaan yang Anda pilih untuk berinvestasi memang membayar dividen, Anda dapat menganggapnya mirip dengan bunga yang akan Anda terima jika Anda memasukkan dana investasi Anda ke rekening deposito bank daripada membeli saham. Dalam konteks ini, "hasil dividen" saham akan memberi Anda gambaran bagus tentang seberapa banyak yang dapat Anda capai dalam pengembalian investasi dibandingkan dengan hanya menempatkan uang Anda di bank dan menerima bunga.

Dua hal yang harus Anda ingat tentang dividen yaitu:

• Ini memberikan pendapatan di samping keuntungan modal dari apresiasi harga saham.
• Hasil dividen pribadi Anda tergantung pada harga yang Anda bayarkan untuk saham tersebut, jadi saham 200p per saham dengan hasil dividen 5% yang dipublikasikan sebenarnya akan memberi Anda hasil 10% jika Anda membeli saham saat harganya 100p per saham.

Untuk informasi lebih lanjut, Anda dapat membaca panduan kami tentang dividen vs saham pertumbuhan.

Bagaimana Menemukan Saham Terbaik?

Anda mungkin memutuskan bahwa Anda ingin membeli saham yang memiliki hasil dividen tinggi, atau saham dengan harga rendah sepanjang masa, atau hanya saham dari sektor tertentu (seperti jasa keuangan) yang menurut Anda kurang berharga. Apa pun kriteria Anda untuk memilih jenis saham tertentu, Anda dapat menggunakan "penyaring saham" yang disediakan oleh pialang saham Anda atau salah satu situs keuangan terkemuka untuk menghasilkan deretan opsi saham yang cocok.

Setelah Anda mendapatkan daftar kandidat saham Anda, Anda dapat mengklik masing-masing untuk detail lebih lanjut, serta memeriksa apakah itu sesuai dengan kriteria fundamental Anda (misalnya, hasil dividen) atau teknis lainnya (yaitu harga). Dan jika Anda menggunakan penyaring pialang saham, Anda biasanya dapat mengklik tombol khusus untuk membeli saham 

Apa yang Harus Saya Lakukan Selanjutnya untuk Membeli Saham?

Panduan ini telah mengajari Anda cara membeli saham melalui pialang saham, dan mengapa Anda mungkin menginginkannya sebagai cara untuk mendapatkan penghasilan pasif atau membangun tabungan pensiun. Tapi apa yang harus Anda lakukan selanjutnya?

Jika Anda siap untuk berinvestasi sekarang, Anda perlu mendaftar ke akun transaksi saham pialang saham, menyaring saham yang tersedia atas saham yang Anda minati, dan memesan untuk membeli setiap saham yang Anda inginkan dalam portofolio yang terdiversifikasi milik Anda.

Jika Anda belum siap untuk berinvestasi sekarang, Anda dapat membaca panduan kami yang lain untuk lebih nyaman dalam berinvestasi, dan mungkin memulai dengan “perdagangan kertas” yaitu dengan menggunakan akun demo pialang saham sampai Anda merasa nyaman.